Funkcija ODDLYIELD

V tem članku sta opisani sintaksa formule in uporaba funkcije ODDLYIELD v Microsoft Excelu.

Opis

Vrne donos zavarovanja s prekoračitvijo (kratkim ali dolgim) zadnjega obdobja.

Sintaksa

ODDLYIELD(poravnava, zapadlost, zadnje_obresti, mera, sv, odkup, pogostost, [osnova])

V sintaksi funkcije ODDLYIELD so ti argumenti:

• Poravnava Obvezno. Datum dodelitve zavarovanja. Datum dodelitve zavarovanja je poznejši datum kot datum izdaje, ko je bilo zavarovanje poslano kupcu.
• Zapadlost Obvezno. Datum zapadlosti zavarovanja. Datum zapadlosti je datum prenehanja veljave zavarovanja.
• Last_interest Obvezno. Datum zadnjih obresti zavarovanja.
• Oceni Obvezno. Obrestna mera zavarovanja.
• Cena: Obvezno. Cena zavarovanja.
• Unovčitev Obvezno. Vrednost vnovičnega odkupa zavarovanja na 100 USD določene vrednosti.
• Pogostost Obvezno. Letno število plačil s kuponi. Za letna plačila je vrednost argumenta »pogostost« 1, za polletna 2, za četrtletna pa 4.
• Osnova Izbirno. Je vrsta uporabljene osnove za štetje dni.

Osnova	Osnova za štetja dni
0 ali izpuščeno	Ameriško (NASD) 30/360
1	Dejansko/dejansko
2	Dejansko/360
3	Dejansko/365
4	Evropsko 30/360

Opombe

• Microsoft Excel shrani datume kot zaporedne serijske številke, tako da jih je mogoče uporabiti pri izračunih. Za 1. januar 1900 je privzeta serijska številka 1, za 1. januar 2008 pa je serijska številka 39448, ker je na vrsti 39.448 dni po 1. januarju 1900.

• Datum poravnave je datum, ko kupec pridobi kupon, kot je delnica. Datum zapadlosti je datum prenehanja veljavnosti kupona. Predpostavite, da je na primer delnica s 30 letno veljavnostjo bila izdana 1. januarja 2008, in da jo je kupec pridobil šele čez šest mesecev. Datum izdaje bi bil 01.01.2008, datum dodelitve 01.07.2008 in datum zapadlosti bi bil 1. januar 2038, kar je 30 let po datumu izdaje 01.01.2008.

• Argumenti »poravnava«, »zapadlost«, »zadnje_obresti« in »osnova« so prirezani na cela števila.

• Če argument »poravnava«, »zapadlost« ali »last_interest« ni veljaven datum, vrne ODDLYIELD #VALUE! .

• Če je argument »mera« 0 ali »cena < « ≤ 0, vrne ODDLYIELD #NUM! .

• Če je argument »osnova < 0« ali »osnova > 4«, vrne ODDLYIELD #NUM! .

• Datum mora ustrezati spodaj navedenim pogojem, sicer ODDLYIELD napako z vrednostjo #ŠTEV! :
  poravnava > zapadlosti > last_interest

• ODDLYIELD se izračuna tako:
  
  kjer je:

  • Ai = število dodatnih dni za i-to oziroma obdobje zadnjega neveljavnega kupona z obdobjem prekoračitve, ki se šteje od datuma zadnjih obresti pred datumom ponovnega odkupa dalje.
  • DCi = število dni preštetih v i-jih, oziroma zadnje obdobje neveljavnega kupona določenega kot dolžina dejanskega obdobja kupona.
  • NC = število neveljavnih obdobij kuponov, ki pripadajo presežnemu obdobju; če to število vsebuje ulomek, se zaokroži navzgor na celo število)
  • NLi = normalna dolžina dni i-jih oziroma zadnjega neveljavnega obdobja kupona znotraj presežnega obdobja kupona.

Primer

Kopirajte vzorčne podatke iz te tabele in jih prilepite v celico A1 v novem Excelovem delovnem listu. Če želite, da formule prikažejo rezultate, jih izberite, pritisnite F2 in nato tipko ENTER. Po potrebi lahko prilagodite širine stolpcev in si ogledate vse podatke.

Podatki	Opis argumenta
20.04.2008	Datum poravnave
15.06.2008	Datum zapadlosti
24.12.2007	Datum zadnjih obresti
3,75 %	Odstotek obresti
99,875 €	Cena
100 €	Vrednost vnovičnega odkupa
2	Pogostost je polletna
0	Osnova 30/360
Formula	Opis	Rezultat
=ODDLYIELD(A2, A3, A4, A5, A6, A7, A8, A9)	Donos vrednostnega papirja z lihim (dolgim ali kratkim) zadnjim obdobjem, in sicer za obveznico, ki uporablja pogoje v celicah A2:A10 kot argumente za funkcijo. Rezultat (0,04519 ali 4,52 %).	4,52 %