En este artículo se describen la sintaxis de la fórmula y el uso de la función LETRA.DE.TES.PRECIO en Microsoft Excel.
Descripción
Devuelve el precio por 100 $ de valor nominal de una letra del Tesoro (de EE.UU.).
Sintaxis
LETRA.DE.TES.PRECIO(liquidación, vencimiento, descuento)
Importante
Las fechas deben especificarse mediante la función FECHA o como resultado de otras fórmulas o funciones. Por ejemplo, use FECHA(2008;5;23) para el 23 de mayo de 2008. Pueden producirse problemas si las fechas se introducen como texto.
La sintaxis de la función LETRA.DE.TES.PRECIO tiene los siguientes argumentos:
- Asentamiento Obligatorio. Es la fecha de liquidación de la letra del Tesoro. La fecha de liquidación del valor bursátil es la fecha posterior a la fecha de emisión en la que el comprador adquiere la letra del Tesoro.
- Vencimiento Obligatorio. Es la fecha de vencimiento de la letra del Tesoro. La fecha de vencimiento es aquella en que expira la letra del Tesoro.
- Descuento Obligatorio. Es la tasa de descuento de la letra del Tesoro.
Observaciones
Microsoft Excel almacena las fechas como números de serie secuenciales para que se puedan usar en cálculos. De manera predeterminada, la fecha 1 de enero de 1900 es el número de serie 1 y la fecha 1 de enero de 2008 es el número de serie 39448, porque es 39.448 días posterior al 1 de enero de 1900.
Los argumentos liquidación y vencimiento se truncan a enteros.
Si liquidación o vencimiento no es una fecha válida, LETRA.DE.TES.PRECIO devuelve el #VALUE! error #¡NUM!.
Si el descuento ≤ 0, LETRA.DE.TES.PRECIO devuelve el #NUM! error #¡NUM!.
Si el vencimiento de liquidación > o si el vencimiento es posterior a más de un año a partir de la liquidación, LETRA.DE.TES.PRECIO devuelve el #NUM! error #¡NUM!.
LETRA.DE.TES.PRECIO se calcula como sigue:
Donde:- DLV = número de días comprendidos entre liquidación y vencimiento, excluida cualquier fecha de vencimiento posterior en más de un año (360 días) a la fecha de liquidación.
Ejemplo
Copie los datos de ejemplo en la tabla siguiente y péguelos en la celda A1 de una hoja de cálculo nueva de Excel. Para que las fórmulas muestren los resultados, selecciónelas, presione F2 y luego ENTRAR. Si lo necesita, puede ajustar el ancho de las columnas para ver todos los datos.
| Datos | Descripción | |
|---|---|---|
| 31/3/2008 | Fecha de liquidación | |
| 1/6/2008 | Fecha de vencimiento | |
| 9,0% | Porcentaje de tasa de descuento | |
| Fórmula | Descripción | Resultado |
| =LETRA.DE.TES.PRECIO(A2;A3;A4) | El precio de la letra del Tesoro con los términos de A2, A3, y A4. | $ 98.45 |