Funcția TBILLYIELD

Acest articol descrie sintaxa de formulă și utilizarea funcției TBILLYIELD în Microsoft Excel.

Descriere

Întoarce venitul câștigat pentru un bon de tezaur.

Sintaxă

TBILLYIELD (tranzacție, maturitate, pr)

Important

Datele calendaristice ar trebui introduse utilizând funcția DATE sau ca rezultate ale altor formule sau funcții. De exemplu, se utilizează DATE(2008;5;23) pentru 23 mai 2008. Dacă datele calendaristice sunt introduse ca text, pot apărea probleme.

Sintaxa funcției TBILLYIELD are următoarele argumente:

  • Tranzacție Obligatoriu. Este data tranzacției bonului de tezaur. Data tranzacției hârtiei de valoare este data ulterioară datei emiterii, când bonul de tezaur este tranzacționat cumpărătorului.
  • Maturitate Obligatoriu. Este data scadenței bonului. Data scadenței este data când expiră bonul de tezaur.
  • Pr Obligatoriu. Este prețul bonului de tezaur la 100 LEI valoare nominală.

Observații

  • Microsoft Excel stochează datele ca numere seriale secvențiale astfel încât să poată fi utilizate în calcule. Implicit, 1 ianuarie 1900 este numărul serial 1 și 1 ianuarie 2008 este numărul serial 39448 pentru că sunt 39.448 de zile după 1 ianuarie 1900.

  • Tranzacție și maturitate sunt trunchiate la întregi.

  • Dacă tranzacție sau maturitate nu sunt date calendaristice valide, TBILLYIELD întoarce #VALUE! .

  • Dacă pr ≤ 0, TBILLYIELD întoarce #NUM! .

  • Dacă tranzacție ≥ scadență sau dacă scadența este la mai mult de un an de la tranzacție, TBILLYIELD întoarce #NUM! .

  • TBILLYIELD se calculează după cum urmează:
    Ecuație
    unde:

    • DSM = numărul de zile de la tranzacție până la scadență, excluzând orice dată a scadenței care este la mai mult de un an calendaristic după data tranzacției.

Exemplu

Copiați datele din exemplele din următorul tabel și lipiți-le în celula A1 a noii foi de lucru Excel. Pentru ca formulele să afișeze rezultate, selectați-le, apăsați pe F2, apoi pe Enter. Dacă trebuie, puteți ajusta lățimea coloanei pentru a vedea toate datele.

Date Descriere
31.03.08 Data tranzacției
01.06.08 Data scadenței
98,45 lei Prețul la 100 LEI valoare nominală
Formulă Descriere Rezultat
=TBILLYIELD(A2;A3;A4) Rentabilitatea unui bon de tezaur ce utilizează termenii din A2, A3 și A4 (0,0914 sau 9,14%). 9,14%