V tem članku sta opisani sintaksa formule in uporaba funkcije ODDFYIELD v Microsoft Excelu.
Opis
Vrne donos zavarovanja, ki ima prekoračitev (kratko ali dolgo) prvega obdobja.
Sintaksa
ODDFYIELD(poravnava, zapadlost, izdaja, prve_obresti, mera, cena, odkup, pogostost, [osnova])
Pomembno
Datume vnašajte s funkcijo DATE ali kot rezultate drugih formul ali funkcij. Za 23. maj 2008 uporabite DATE(2008;5;23).Če vnašate datume kot besedilo, lahko pride do težav.
V sintaksi funkcije ODDFYIELD so ti argumenti:
- Poravnava Obvezno. Datum dodelitve zavarovanja. Datum dodelitve zavarovanja je poznejši datum kot datum izdaje, ko je bilo zavarovanje poslano kupcu.
- Zrelost Obvezno. Datum zapadlosti zavarovanja. Datum zapadlosti je datum prenehanja veljave zavarovanja.
- Težava Obvezno. Datum izdaje zavarovanja.
- First_coupon Obvezno. Datum prvih obresti zavarovanja.
- Stopnja Obvezno. Obrestna mera zavarovanja.
- Pr Obvezno. Cena zavarovanja.
- Odkup Obvezno. Vrednost vnovičnega odkupa zavarovanja na 100 USD določene vrednosti.
- Pogostost Obvezno. Letno število plačil s kuponi. Za letna plačila je vrednost argumenta »pogostost« 1, za polletna 2, za četrtletna pa 4.
- Podlaga Neobvezno. Je vrsta uporabljene osnove za štetje dni.
| Osnova | Osnova za štetja dni |
|---|---|
| 0 ali izpuščeno | Ameriško (NASD) 30/360 |
| 1 | Dejansko/dejansko |
| 2 | Dejansko/360 |
| 3 | Dejansko/365 |
| 4 | Evropsko 30/360 |
Opombe
- Microsoft Excel shrani datume kot zaporedne serijske številke, tako da jih je mogoče uporabiti pri izračunih. Za 1. januar 1900 je privzeta serijska številka 1, za 1. januar 2008 pa je serijska številka 39448, ker je na vrsti 39.448 dni po 1. januarju 1900.
- Datum poravnave je datum, ko kupec kupi kupon, kot je obveznica. Datum zapadlosti je datum, ko poteče kupon. Recimo, da je 30-letna obveznica izdana 1. januarja 2008 in jo kupec kupi šest mesecev kasneje. Datum izdaje bi bil 1. januar 2008, datum poravnave bi bil 1. julij 2008, datum zapadlosti pa bi bil 1. januar 2038, kar je 30 let po datumu izdaje 1. januarja 2008.
- Argumenti »poravnava«, »zapadlost«, »izdaja«, »prve_obresti« in »osnova so prirezani na cela števila.
- Če poravnava, zapadlost, izdaja ali first_coupon ni veljaven datum, ODDFYIELD vrne #VALUE! .
- Če je stopnja < 0 ali če ≤ pr 0, vrne ODDFYIELD #NUM! .
- Če je osnova < 0 ali če je osnova > 4, ODDFYIELD vrne #NUM! .
- Datum mora ustrezati spodaj navedenim pogojem, sicer ODDFYIELD vrne napako z vrednostjo #ŠTEV! :
Vprašanje zapadlosti > first_coupon > poravnave > - Excel uporablja za izračun ODDFYIELD iterativno tehniko. Ta funkcija uporablja Newtonovo metodo, ki temelji na formuli uporabljeni za funkcijo ODDFPRICE. Donos se spreminja s 100 ponovitvami, dokler ni ocenjena vrednost z danim donosom zelo blizu ceni. Oglejte si ODDFPRICE, da boste spoznali formulo, ki jo ODDFYIELD uporablja.
Primer
Kopirajte vzorčne podatke iz te tabele in jih prilepite v celico A1 v novem Excelovem delovnem listu. Če želite, da formule prikažejo rezultate, jih izberite, pritisnite F2 in nato tipko ENTER. Po potrebi lahko prilagodite širine stolpcev in si ogledate vse podatke.
| Podatki | Opis argumenta | |
|---|---|---|
| 11. november 2008 | Datum poravnave | |
| 1. marec 2021 | Datum zapadlosti | |
| 15. oktober 2008 | Datum izdaje | |
| 1. marec 2009 | Datum prvih obresti | |
| 5,75 % | Odstotek obresti | |
| 84,50 | Cena | |
| 100 | Odkupna vrednost | |
| 2 | Pogostost je polletna | |
| 0 | Osnova 30/360 | |
| Formula | Opis | R ezultat |
| =ODDFYIELD(A2, A3, A4, A5, A6, A7, A8, A9, A10) | Donos vrednostnega papirja z lihim (dolgim ali kratkim) prvim obdobjem, in sicer za obveznico, ki uporablja pogoje v celicah A2:A10 kot argumente za funkcijo. Rezultat (0,0772 ali 7,72 %). | 7,72 % |