I den här artikeln beskrivs formelsyntaxen för och användningen av DISK i Microsoft Excel.
Beskrivning
Returnerar diskonteringsräntan för ett värdepapper.
Syntax
DISK(betalning; förfall; pris; inlösen; [bas])
Viktigt!
Datum anges med DATUM-funktionen eller som resultat av andra formler eller funktioner. Använd till exempel DATUM(2018;5;23) för 23 maj 2018. Det kan uppstå problem om datum anges som text.
Syntaxen för funktionen DISK har följande argument:
- Bosättningen Krävs. Värdepapperets likviddag. Likviddagen är dagen efter utgivningsdagen när värdepapperet överförts på köparen.
- Mognad Krävs. Värdepapprets förfallodag. Förfallodagen är dagen då värdepapperet förfaller.
- Pr Krävs. Värdepapperets pris per 100 kr nominellt värde.
- Inlösen Krävs. Värdepapperets inlösningsvärde per 100 kr nominellt värde.
- Grund Valfri. Den bas du använder för att räkna dagar.
| Bas | Bas för att räkna dagar |
|---|---|
| 0 eller utelämnat | US (NASD) 30/360 |
| 1 | Faktisk/faktisk |
| 2 | Faktisk/360 |
| 3 | Faktisk/365 |
| 4 | Europeisk 30/360 |
Kommentarer
I Excel lagras datum som serienummer för att beräkningar ska kunna utföras på dem. 1 januari 1900 har t.ex. serienumret 1 och 1 januari 2018 har serienumret 43101 eftersom det är 43 101 dagar efter 1 januari 1900.
Likviddagen är dagen då en kupong (t ex en obligation) köps in. Förfallodagen är dagen då en kupong förfaller. Anta att en 30-årsobligation ges ut 1 januari 2018 och köps in sex månader senare. Utgivningsdagen skulle då vara 1 januari 2018, likviddagen skulle vara1 juli 2018 och förfallodagen skulle vara 1 januari 2048, 30 år efter utgivningsdagen1 januari 2018.
Betalning, förfall och bas avkortas till heltal.
Om betalning eller förfall inte är ett giltigt datum returnerar DISK felvärdet #VÄRDEFEL!.
Om pris ≤ 0 eller om inlösen ≤ 0 returnerar DISK felvärdet #OGILTIGT!.
Om bas < 0 eller om bas > 4 returnerar DISK #NUM! felvärdet #OGILTIGT!.
Om betalning ≥ förfall returnerar DISK felvärdet #OGILTIGT!.
DISK beräknas så här:
där:- B = antal dagar på ett år beroende på årsbasen.
- DBF = antal dagar mellan likviddagen och förfallodagen.
Exempel
Kopiera exempeldata i följande tabell och klistra in dem i cell A1 i ett nytt Excel-kalkylblad. När du vill att formlerna ska visa resultat markerar du dem, trycker på F2 och sedan på Retur. Om det behövs kan du justera kolumnbredderna så att alla data visas.
| Data | Beskrivning | |
|---|---|---|
| 2018-07-01 | Likviddag | |
| 2048-01-01 | Förfallodag | |
| 97,975 | Pris | |
| 100 | Inlösningsvärde | |
| 1 | Faktisk/faktisk-bas (se ovan) | |
| Formel | Beskrivning | Resultat |
| =DISK(A2;A3;A4;A5;A6) | Obligationens diskonteringsränta för en obligation med ovanstående villkor | 0.001038 |